2022年11月9日，美國聯邦存款保險公司（FDIC）召開了一場「系統性解決方案諮詢委員會」會議。這場會議是公開的，完整的錄影和文字記錄都在官網上。但問題是——金融高層在會議中討論的內容太驚人了，而他們很清楚普通人不會去看這些記錄。
前高盛總裁、曾任白宮國家經濟委員會主任的Gary Cohn在會議中說：「我幾乎認為如果你把這個公開出來，會嚇到大眾。」諷刺的是，這場會議本來就是公開的。他們討論的是什麼？是當銀行倒閉時，如何合法地拿走你的存款。
FDIC保險基金的驚人真相
很多人以為FDIC保護所有25萬美元以內的存款，所以很安全。但真相是什麼？
根據FDIC 2024年底的數據，保險基金總共有1290億美元。聽起來很多，對吧？問題是，美國的受保存款總額大約10.5萬億美元。
算一下比率：1290億除以10.5萬億，只有1.28%。
這意味著什麼？FDIC手上的錢只夠賠付所有受保存款的1.28%。如果發生大規模銀行倒閉，這些錢根本不夠用。
Bail-in：合法搶劫的新名詞
所以他們想出了一個解決方案，叫做「Bail-in」（內部紓困）。這跟我們熟悉的「Bail-out」（外部紓困）完全不同。
Bail-out是用納稅人的錢救銀行，像2008年金融海嘯那樣。但Bail-in是直接用存款戶的錢來救銀行。
從法律角度來看，當你把錢存進銀行，你就變成銀行的債權人。銀行可以在破產時用你的存款來填補虧損。這不是我在誇大，這是法律事實。
你已經簽字同意了
你可能會說：「我沒同意Bail-in啊！」但實際上，你有同意，而且還簽了名。
就在你開戶簽名的時候。那個Bail-in的表述就藏在密密麻麻的條款手冊裡。那個條款手冊字那麼小，又那麼多頁，誰會仔細看？
這就是他們的策略。把最重要的訊息埋在幾十頁的法律術語裡，知道99%的人不會看。所以你開戶的時候，其實就已經同意銀行可以拿你的錢去救自己。
法律早就鋪好了路
2010年7月21日，歐巴馬總統簽署了《多德-弗蘭克華爾街改革與消費者保護法》。這個法律表面上說是防止2008年那種用納稅人的錢救銀行的情況再次發生。
但實際上，它的第二章授權FDIC可以進行「有序清算」——也就是Bail-in，用存款戶的錢來拯救銀行。
這個法律一共848頁，包含383,013個字，後來又增加了8,843頁的細則，預計最終會達到3萬頁。這麼複雜的法律，一般人根本不可能看懂。
複雜的法律背後，藏著簡單的事實——當銀行倒閉時，他們可以合法地拿走你的存款。
塞浦路斯的真實案例
Bail-in不是理論，已經在塞浦路斯和希臘實施過。2013年塞浦路斯銀行危機時，政府直接從存款戶帳戶扣除10%到20%的存款，用來拯救銀行。
存款戶能做什麼？什麼都不能做。這種事通常會在週末執行，特別是長週末假期。等你發現時，錢已經被扣了。
台灣的存款保險真相
你可能會問，這跟台灣有什麼關係？關係大了。
目前台灣還沒有像美國《多德-弗蘭克法案》那樣的Bail-in法律。台灣的存款保險由中央存款保險公司負責，保障每個存款戶最高300萬台幣。聽起來比較安全，對吧？
但有兩個重要的事實你要知道。第一，存款戶是銀行債權人這個法律關係，在台灣也是一樣的。你把錢存進銀行，錢就變成銀行的資產，你只擁有一個「債權」——要求銀行還錢的權利。
第二，國際上有壓力要求台灣也要建立Bail-in機制。紐西蘭、日本已經有了，而台灣在這方面進度落後。所以將來台灣也很有可能會有。
2006-2008：台灣銀行倒閉的隱藏代價
2006到2008年，台灣有7家銀行倒閉。當時存款戶沒有損失，是因為政府出錢補償接手的銀行。聽起來不錯，對吧？
但政府哪來那麼多錢？答案是——印鈔票。政府補償銀行，本質上就是增加貨幣供給。
所以表面上看，那7家銀行的存款戶沒有損失，但實際上呢？全台灣的人都透過通貨膨脹付出了代價。你帳戶裡的100萬還是100萬，但這100萬能買到的東西變少了。
這就是隱形的稅。Bail-in是直接從你帳戶扣錢，你看得見損失。但印鈔票救銀行，是讓所有人的錢都貶值，你看不見，但損失其實更廣泛。
不管是哪種方式，最後買單的都是老百姓。Bail-out是隱形地搶，Bail-in是明著搶，但本質都一樣——銀行的損失轉嫁給人民。
而歷史告訴我們，他們通常會兩個都用。先Bail-in拿走你一部分存款，然後再印鈔票救銀行系統，讓剩下的錢繼續貶值。雙重打擊。
「別嚇到大眾」的傲慢
回到2022年那個FDIC會議。Gary Cohn的完整發言是這樣的：
「我幾乎認為如果你把這個公開出來，會嚇到大眾。他們會想，為什麼要告訴我這個？我應該擔心我的銀行嗎？就像我的保險公司不會告訴我他們怎麼處理我的資產，他們只是假設會理賠，對吧？你必須考慮到一個後果，就是大眾對銀行系統的信心，可能比這個房間裡的人還要高。我們希望他們對銀行系統有充分的信心。」
這段話的意思很清楚：他們知道銀行系統有問題，但不想讓我們知道。他們希望我們對銀行系統有「充分的信心」——即使這個信心是建立在無知之上。
會議中還有其他委員說：「我認為你沒有什麼希望能讓沒有專業需求的大眾理解這些。」所以他們把資訊分成兩層，一層給華爾街的專業人士，一層給我們這些普通人。
非銀行金融機構的監管盲區
這個會議還揭露了另一個問題：FDIC對非銀行金融機構幾乎沒有監管權。如果大型金融機構倒閉，但它不是傳統銀行，FDIC連基本數據都拿不到，更別說準備解決方案。
這非常危險，因為現在很多金融活動都轉移到非銀行機構了，而監管單位對這塊幾乎是盲目的。會議中有人提到這個問題，但他們的結論是「這很困難」，就這樣，沒有具體解決方案。
所以系統的脆弱性他們都知道，但選擇不告訴我們，也不積極解決。
部分準備金制度的最終證明
還記得我們第一集討論的部分準備金制度嗎？我們說那是合法的詐騙。這次的FDIC會議記錄，就是最好的證明。
他們知道系統有問題，知道風險很高，但他們的對策不是解決問題，而是「不要讓大眾知道」。
老子在《道德經》裡說：「天網恢恢，疏而不漏。」真相終究會被揭露。而我們普通人該怎麼辦？這就回到我們節目的核心理念——財富之道，首先是智慧之道。
如何保護自己的財富
當銀行可以直接動用你的存款，而且政府官員還刻意隱瞞這些資訊時，把財富存在銀行帳戶裡就像把羊交給狼保管。
第一，保留必要的生活費在銀行，不要把所有資產都存在銀行系統裡。
第二，考慮持有實體黃金白銀。這是他們拿不走的。記住，黃金ETF或白銀ETF都是紙上黃金，在危機來臨時可能一文不值。真正的風險是系統性的，紙上資產可能瞬間歸零。
第三，分散存款到不同銀行，降低風險。
值得注意的是，過去幾年，各國央行都在大量購買實體黃金。他們很清楚紙幣系統的風險。當系統崩潰時，黃金白銀是幾千年來證明過的價值儲存工具。
知道真相才能做出明智決定
今天的內容可能讓很多人感到不安。但知道真相，才能做出明智的決定。這個FDIC會議記錄是公開的，任何人都可以去查證。我們沒有誇大，只是把事實說出來。
重點是，我們不是要製造恐慌，而是要幫助大家做好準備。財富的保護，從認清現實開始。真正的保護不是依賴政府的承諾，而是理解系統的本質。
記住——財富之道，首先是智慧之道。
